Меню
Главная
Авторизация/Регистрация
 
Главная arrow Финансы arrow Анализ финансовой устойчивости и пути ее повышения. ООО "Титан моторс"

РАЗРАБОТКА ПРОЕКТА ПО СОВЕРШЕНСТВОВАНИЮ УПРАВЛЕНИЯ ФИНАНСОВОЙ УСТОЙЧИВОСТЬЮ НА ПРЕДПРИЯТИИ

Система мероприятий, направленных на укрепление финансовой устойчивости ООО «Титан моторс»

Исследование состава и структуры имущества, а также основных показателей финансовой устойчивости ООО «Титан моторс» показывает абсолютную финансовую устойчивость, что является положительной динамикой развития предприятия. Абсолютная финансовая устойчивость в условиях экономической нестабильности предприятия встречается достаточно редко в современной практике. Также анализ показал отрицательное направление в управлении финансовыми ресурсами общества, такие как, обществу за исследуемый период присущи низкий уровень вовлечения высокий уровень дебиторской задолженности и заемных средств.

Учитывая извлеченные значения показателей финансовой деятельности организации, рекомендуем принять следующие меры:

  • 1. Рационально вовлекать внешние источники финансирования, потому что:
    • - расходы по обслуживанию заемных средств не включаются в налогооблагаемую прибыль;
    • - Прибыль, от использования займов в обороте предприятия выше процентов, уплачиваемых за пользование заемными средствами;
    • - вовлечение заемных средств позволит расширить ассортимент продукции и услуг.

Следовательно, предприятию выгоднее вовлекать заемные средства в оборот предприятия, чем использование собственных. Для поддержки финансовой устойчивости предприятия следует установить приемлемый объем заемных средств.

2. Контроль и анализ дебиторской задолженности. Надо заметить, что дебиторская задолженность отрицательно влияет на финансовое состояние предприятия. Данное исследование предприятия показывает, что у предприятия имеется некоторая доля дебиторской задолженности. Предприятию следует жестко контролировать и координировать уровень дебиторской задолженности, следить за соотношением кредиторской и дебиторской задолженностей. Данные меры позволят удержать уровень финансовой устойчивости.

Дебиторская задолженность предприятия требует эффективного управления, потому что она служит источником погашения кредитов, займов, обязательств перед государством, персоналом, договорных обязательств общества. Не следует допускать несвоевременного погашения дебиторской задолженности, это может повлечь за собой проблемы с собственными обязательствами. Несоблюдение собственных обязательств может привести к потери деловой репутации и финансовой несостоятельности.

Необходимо уделять особое внимание дебиторской задолженности организации, в связи с тем, что за 2016 год объем денежных средств составил 6 851 тыс. руб., краткосрочных финансовых вложений - 0 руб., дебиторской задолженности - 167 330 тыс. руб. Следовательно дебиторская задолженность является одним из самых ликвидным активом у организации. Неконтролируемый уровень дебиторской задолженности или ее увеличение может послужить причиной замедления оборачиваемости.

Для предотвращения нежелательных последствий организации рекомендуется разработать и ввести методику предоставления кредитных продуктов клиентам и инкассации денежных средств. Для предотвращения потерь из-за не вовремя оплаченными долгами можно посоветовать создание резерва по сомнительным долгам, который сгладит последствия финансовых потерь.

Эффективной мерой борьбы с увеличение дебиторской задолженности - это создание и введение в организации механизма взыскания дебиторской задолженности. Данный механизм должен включать следующие действия управления:-увеличение суммы предоплаты за реализуемый товар;-повышение эффективности работы юридического отдела предприятия по взысканию просроченной дебиторской задолженности. Проведение всех этих мероприятий даст возможность обществу увеличить объем денежных средств, ускорить оборачиваемость оборотных средств, что в целом благополучно скажется на финансовом состоянии предприятия.

Для сохранения финансовой устойчивости и дальнейшего развития предприятия мы порекомендуем обществу также придерживаться следующих условий:

  • - финансирование долгосрочных активов предприятия должно производиться за счет долгосрочных пассивов;
  • - производственная деятельность предприятия должна финансироваться за счет оборотных активов, источники которых необходимо обеспечить;
  • - показатель коэффициента текущей ликвидности должен иметь значение выше 1.

Достаточно сложно обеспечить выполнение всех вышеперечисленных условий, потому что достаточно сложно определить потребности предприятия в оборотном капитале и в средствах для финансирования рабочего капитала. Для залога сохранения этих условий организации следует создать и внедрить систему, которая позволит решать эти задачи и поддерживать нормальный уровень финансовой устойчивости организации.

Так как ООО «Титан моторс» за последние три финансовых отчетных периода стабильно развивается и имеет абсолютную финансовую устойчивость, иные возможные мероприятия по укреплению финансовой устойчивости не имеют место. Но в данной главе мы опишем общие мероприятия по укреплению финансовой устойчивости, не относящие к ООО «Титан моторс»:

  • 1) одним из важных условий сохранения, укрепления и повышения финансовой устойчивости является ускорение оборачиваемости капитала в текущих активах;
  • 2) необходимо регулярно проводить мониторинг объема запасов и затрат и в необходимых случаях обоснованно снижать их до нормативных значений;
  • 3) нужно наращивать собственный оборотный капитал за счет внутренних и внешних источников. При этом соотношение собственных и внешних источников должно быть контролируемым;
  • 4)регулярное проведение внутреннего анализа с целью отслеживания изменений запасов и затрат, оборачиваемости оборотных активов, изменения суммы собственного оборотного капитала и углубленного изучения причин данных изменений. Важным фактором для оптимизации финансовой устойчивости являются постоянное отслеживание финансового состояния и диагностика, которые позволят своевременно выявлять причины, вызывающие снижение устойчивости;
  • 5) оптимизация результатов деятельности, то есть предприятие должно стремиться к увеличению прибыли и рационально распоряжаться результатами деятельности.

Для оптимизации финансовой устойчивости предприятия необходимо, прежде всего, обеспечение прибыльности предприятия. Рациональное использование результатов деятельности позволит на короткий период оптимизировать финансовое состояние. Оптимизация состояния компании за счет более рационального распоряжения результатами деятельности эффективна, но со временем исчерпаема.

Обеспечить прибыльность деятельности предприятия возможно с помощью эффективного управления прибылью организации, включающего в себя следующее этапы:

  • - учет и финансовый анализ прибыли;
  • - прогнозирование и планирование прибыли.
  • 6) финансовую устойчивость предприятия также можно повысить за счет создания существенной задолженности перед бюджетом. Это создаст дополнительный источник финансирования текущей деятельности предприятия. Но данное мероприятие эффективно на короткий период и должно использоваться только в крайних случаях.
  • 7) контролировать величину резервов оборотного капитала. Если прибыль невелика и резервы оптимизации оборотного капитала исчерпаны, стоит уменьшить затраты предприятия.
  • 8) разработка финансовой стратегии. Основные предложения по формированию финансовой стратегии хозяйствующих субъектов по обеспечению финансовой устойчивости представим в таблице 8.

В целях поддержания финансовой устойчивости предприятия на длительный срок рекомендуем ООО «Титан моторс» реализовывать механизм финансовой стабилизации, который основывается на использовании модели устойчивого роста предприятия.

Таблица 8 - Предложения по формированию финансовой стратегии предприятия

Объекты финансовой стратегии (ФС)

Составляющие (ФС)

Предложения

Доходы и поступления

Оптимизация основных средств и оборотных активов

Применение инновационных технологий для повышения конкурентоспособности; расширение рынка сбыта продукции

Расходы и отчисления

Оптимизация распределения прибыли

Прибыль идет на развитие деятельности предприятия

Взаимоотношения с государством

Оптимизация налоговых отчислений

Уменьшение суммы налоговых отчислений из прибыли, подлежащей налогообложению за счет формирования резервного фонда

Кредитные взаимоотношения

Оптимизация основных средств и оборотных активов

Получение краткосрочных займов; формирование резервного фонда

Для общества возможно применение варианта модели устойчивого роста предприятия, имеющий следующий вид:

ДОР= ЧПхККПхАхКОа/ОРхСК,(31)

где ДОР - возможный темп прироста объема реализации продукции, не нарушающий финансовое равновесие предприятия, выражаемый десятичной дробью;

ЧП - сумма чистой прибыли предприятия;

ККП - коэффициент капитализации чистой прибыли, выраженный десятичной дробью;

А - стоимость активов предприятия;

КОа - коэффициент оборачиваемости активов в разах;

ОР - объем реализации продукции;

СК - сумма собственного капитала предприятия.

Оценка финансовой устойчивости организации дает нам повод сделать вывод что, в принципе организации не нуждается в мероприятиях по упрочнению финансовой устойчивости, в связи с тем, что организация и так имеет абсолютную устойчивость. или требовать дополнительного привлечения финансовых ресурсов или генерировать дополнительный объем этих ресурсов, не обеспечивая эффективного их использования в операционном процессе.

Если же по условиям конъюнктуры товарного рынка предприятие не может выйти на запланированный темп прироста объема реализации продукции или наоборот может существенно его превысить, для обеспечения новой ступени финансового равновесия предприятия в параметры его финансовой стратегии должны быть внесены соответствующие коррективы (то есть, изменены значения отдельных базовых финансовых показателей).

Таким образом, модель устойчивого роста выступает регулятором оптимальных темпов развития объема операционной деятельности (прироста объема реализации продукции) или в обратном ее варианте - регулятором основных параметров финансового развития предприятия (отражаемых системой коэффициентов, рассмотренных нами во второй главе). Представленная модель позволяет закрепить достигнутое финансовое равновесие предприятия в долгосрочной перспективе.

Подводя итоги, отметим, что для обеспечения финансовой устойчивости нужно правильно оценивать финансовые ситуации и своевременно принимать эффективные решения.

Для контроля финансовой ситуации необходимо:

  • - оценивать текущее финансовое состояние предприятия посредством анализа основных показателей финансовой деятельности. Снижение или рост значений показателей свидетельствуют об ухудшении финансового состояния предприятия либо о том, что финансовое положение становится более устойчивым. Также наряду с анализом динамики показателей необходимо определение предельного уровня снижения показателей, но данное правило в отечественной практике не всегда соблюдается.
  • - разработка алгоритма действий на будущее. Комплекс действий может быть самым разнообразным и изменяться в каждом конкретном периоде. Так, в период снижения объема прибыли необходимо контролировать управление оборотными средствами и определение допустимого объема капитальных вложений.

Таким образом, мероприятия по укреплению финансовой устойчивости должны охватить все имеющиеся проблемы в управлении финансовой деятельностью предприятия. Принимаемые меры по стабилизации финансового состояния и укрепления финансовой устойчивости должны значительно повысить эффективностью финансового управления предприятия. Оценку эффективности рассмотрим в параграфе 3.2.

 
Если Вы заметили ошибку в тексте выделите слово и нажмите Shift + Enter
< Предыдущая   СОДЕРЖАНИЕ   Следующая >
 
Предметы
Агропромышленность
Банковское дело
БЖД
Бухучет и аудит
География
Документоведение
Естествознание
Журналистика
Информатика
История
Культурология
Литература
Логика
Логистика
Маркетинг
Математика, химия, физика
Медицина
Менеджмент
Недвижимость
Педагогика
Политология
Право
Психология
Религиоведение
Социология
Статистика
Страховое дело
Техника
Товароведение
Туризм
Философия
Финансы
Экология
Экономика
Этика и эстетика
Прочее